«Мы хотим сегодня!»: Ушлые пенсионеры провели создателей Программы долгосрочных сбережений

Денежные власти готовят изменения в ПДС, которые скорее всего ее и похоронят

Срок снятия средств софинансирования по программке долгосрочных сбережений (ПДС) планируется увеличить до 5 лет. Как сообщил журналистам в кулуарах форума Alfa Talk заместитель министра денег РФ Иван Чебесков, законодательная инициатива сейчас находится на рассмотрении. Представитель Минфина убеждает, что ухудшать условия для граждан по ПДС не хотят.

«Деньги, которые государство направляет на софинансирование, обязаны быть стимулом для именно долгосрочных сбережений. К сожалению, возникла правовая коллизия, которая позволяла неким категориям граждан выводить средства, которые государство намеревалось вкладывать в долгосрочную, через один год фактически. Мы просто хотели эту правовую коллизию убрать», — пояснил он.

По его словам, 5-ти лет достаточно для изменения практики и приведения ее в соответствие с целеполаганием.

За 9 месяцев 2025 года члены ПДС вывели более 20 млрд рублей, из которых почти 18 млрд — в 3-ем квартале, когда произошло зачисление на счета софинансирования от государства.

По словам Чебескова, в Минфине считают, что средства из ПДС вывели и обналичили, закрыв счет, имеющие на это право пожилые люди и предпенсионеры. Дело в том, что ПДС заключается на 15 лет, но по достижении предпенсионного возраста (55 для дам и 60 для мужчин) граждане имеют право забрать деньги без потери начислений. Размер софинансирования зависит в том числе от личных взносов, а наибольший размер выплат не превышает 36 тысяч рублей в год в течение 10 лет после заключения контракта.

Почему же граждане, достигшие предпенсионного возраста, стали торопиться забирать деньги?

— Продукт, который связан с долговременными пенсионными скоплениями, чтобы увеличить количество участников этой программы, преподносился банками как альтернативная форма депозитов, которая разрешает в течение года за счет софинансирования получить 100% прибавки к денежным средствам, — отмечает доктор Финансового университета при Правительстве РФ Александр Сафонов.

— Для пенсионеров и предпенсионеров это было вправду выгодно, если доход предпенсионера был не меньше 50 тыс. рублей.

Если даже 25% покрывалось, это все равно было выше, чем рынок депозитов. Данный доход обеспечивался не банком, а государством. Естественно, граждане были заинтересованы в получении такового рода доходов. Понятно, что в пределах 36 тысяч, но тем не менее как альтернатива депозиту.

Потому на основании этих условий, вполне законных, по рекомендации банков они и провели ту работу, которая на данный момент вызывает недоумение в Министерстве финансов — вложили, чтобы заработать за маленький период времени.

Они не собирались изначально участвовать в программах долгосрочного накопления. Было бы забавно для этих категорий участвовать в программах, которые требуют присутствия не меньше 15−20 лет. Логичен и экономически обусловлен результат таких событий как вывод этих средств по истечении года, люди пенсионного и предпенсионного возраста рассчитывают на текущее потребление из-за низких доходов.

«СП»: 5 лет что-то изменят?

— Изменение сроков вывода на 5 лет принципиально ничего не изменит с точки зрения позиционирования. Скорее всего, количество членов ПДС сократится, потому что рассчитывать на 5 лет и вкладывать средства на это время желающих будет существенно меньше. Скорее всего, полностью выпадут из этих программ лица, уже достигшие пенсионного возраста.

Это правильное решение правительства, просто потому что целевая группа для ПДС другая. Государство вводило этот инструмент как формирование резерва для долгосрочных инвестиций, а не просто-напросто введение денег в оборот, то есть со сроком нахождения у пользователя (или управленца) не мение 15 лет, поскольку сейчас основная проблема, связанная со структурной перестройкой экономики — наличие дешевеньких, но долговременных ресурсов, которыми можно пользоваться не менее 15 лет.

Например, строится большой завод. Срок его окупаемости 15−20 лет, поэтому нужны долгосрочные инвестиции, с более-менее прибыльной ставкой, которая не разорит.

Государство все делало правильно. Но вопрос в том, что, формируя таковой портфель финансовых ресурсов, не учли поведенческий фактор целевых групп. Надо было вначале понимать, что не могут быть целевой группой лица пенсионного возраста. Целевой группой обязаны были быть молодые люди, до 45 — максимум до 50 лет.

Главный камень преткновения в том, что желание гос-ва, чтобы люди откладывали средства в долгий ящик, сталкивается с проблемой конкуренции расходов по длительному потреблению. Дело в том, что молодежь, заинтересованная в приобретении жилья, будет тратить доходы в основном на текущее потребление и на приобретение жилища. А приобретение жилья — это долговременное обязательство — на 20 лет и выше.

Выходит, что ипотечные программы являются прямым конкурентом направления денежных средств в инвестиции. То есть выбор — остаться без жилища и копить на пенсию либо приобрести жилье и не копить на пенсию. Естественно, вы выбираете 1-ое.

Даже софинансирование со стороны государства сразу накладывается на необходимость домохозяйства тратить большую часть относительно свободных денежных средств на покрытие обязательств по приобретению жилья.

Надо было понимать и считать, что эти люди «выпадут».

Еще беспристрастным ограничением накоплений пенсий является инфляция. Если текущее потребление постоянно меняется в сторону роста расходов, если в структуре потребления растет доля первоочередных расходов — товаров питания, ЖКХ, то вам не до накоплений.

Это общая проблема, которая сегодня ставит под сомнение существование муниципальных пенсионных фондов. Она характерна не только для нашей страны.

«СП»: Это продление до 5 лет касается только лишь того, что государство добавляет или всей суммы?

— Речь идет об общей сумме.

«СП»: Указ, как известно, не имеет обратной силы. Граждане уже положили, подписали договор. Им сейчас произнесут: «Извините, будет не год, а пять?»

— Нет. Закон действительно оборотной силы не имеет, поэтому те, кто уже вложил на год, они заберут. Но те, кто будет вкладывать после внесения поправок в законодательство, наткнутся на 5 лет.

«СП»: Но тогда они могут и не понести свои деньги в ПДС?

— Тут может быть два сценария. Не понесут, если будут проинформированы об этом изменении. Понесут, но позже будут писать жалобы и требовать расторжения договора. Рассматривать такую ситуацию тоже нужно, чтобы потом не возникало у граждан вопросов об информировании об изменении серьезных обстоятельств.

Чтобы потом не было интерпретаций со стороны участников этих программ, что их околпачили. И так существует недоверие к государственным пенсионным накоплениям. Это важнейший аспект, который Минфин должен проработать — правильное информирование: «Мы никого не обманываем, заблаговременно предупреждаем, с такого-то числа …»

Вы правы, скорее всего, значительная часть членов программы, которые столкнутся с этой ситуацией и не будут вводиться в заблуждение со стороны банков, сократится. Кол-во денег в рамках этого проекта значительно снизится.